چکیده:
این مقاله به شناسایی و تشخیص مدیریت سود با استفاده از تغییرات در گردش دارایی هاو حاشیه
سود در شرکت های پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران می پردازد. افزون بر این جهت مدیریت سود
که شامل مدیریت سود رو به بالا و روبه پایین است نیز مشخص می شودد. بدین منظور، ابتدا داده های
مورد نیاز به روش مقطعی محاسبه شده و سپس آزمون فرضیه ها به کمک رگرسیون خطی چند متغیره
صورت می گیرد. جهت انجام تحقیق و تخمین الگوها از اطلاعات مالی 241 شرکت عضو نمونه استفاده شده
است. یافته های حاصل از تحقیق نشان می دهد که کاهش حاشیه سود و افزایش در گردش دارایی ها به
طور هم زمان، نشانهْ مدیریت سود رو به پایین است در حالی که افزایش در حاشیه سود و کاهش همزمان در
گردش دارایی ها تأییدی بر وجود مدیریت سود رو به بالا نمی باشد.
This paper is about identifying and diagnosing earnings management by using changes in assets turnover (ATO) and profit margin (PM) in Tehran Stock Exchange. To perform the research, first the required data have been calculated using cross-sectional multi-variable linear regression method. Then, to get the final models and results hypothesis have been tested. The financial information of 142 companies is used. The results show that decrease in PM and contemporaneously increase in ATO is an indication of downward earnings management but, increase in PM and contemporaneously decrease in ATO doesn't confirm upward earnings management
خلاصه ماشینی:
هدف این تحقیق استفاده از اطلاعات تغییر در گردش دارایی ها و حاشیه سود (تجزیه و تحلیل دوپانت ) برای تشخیص مدیریت سود در شرکت های پذیرفته شده در بورس تهران است .
علاوه بر این یافته های آنها نشان می دهد که معیار PM/ATO توانایی تشخیص بیشتری نسبت به اقلام تعهدی غیر نرمال (اختیاری) در شناسایی رغبت شرکت ها در مواجهه یا غلبه بر انتظارات سود دارد.
٢) PM/ATO نسبت عمده ای در تحلیل صورت های مالی است ، که توسط بسیاری از کاربران این صورت ها حتی زمانی که به طور صریح مدیریت سود را مورد توجه قرار نمی دهند، استفاده می شود.
تحلیل ها نشان می دهد با افزایش در حاشیه سود و کاهش در گردش دارایی ها به صورت هم زمان ، نمی توان نتیجه گیری کرد که مدیریت سود رو به بالا اتفاق افتاده است .
در واقع نتایج حاصل از آزمون فرضیه اول نشان می دهد که نمی توان از افزایش در حاشیه سود و کاهش در گردش دارایی ها به صورت همزمان به عنوان نشانه ای از وجود مدیریت سود رو به بالا استفاده کرد.
٣) الزام شرکت ها به ارایه اطلاعات کامل و شفاف از جمله تحلیل های مدیریتی نسبت به صورت های مالی و استفاده از نسبت های یاد شده در این تحقیق توسط مراجع صلاحیت دار برای بررسی نشانه های وجود مدیریت سود..
Sloan, (2012), "Detecting Earnings Management: A New Approach", Journal of Accounting Research, Vol. 50 No. 2.
Roychowdhury, S, (2006), "Earnings Management Through Real Activities Manipulation", Journal of Accounting and Economics 42 (December), PP.