چکیده:
محافظهکاری به عنوان یکی از اصول کاربردی در تدوین استانداردهای حسابداری پدیدار شده است. حسابداران در شناسایی سود و زیان تمایل دارند که درجه تایید اخبار خوب (سود) نسبت به درجه تایید اخبار بد (زیان) زیادتر باشد. بر این اساس محافظهکاری مخلوق عدم تقارن در تایید وضعیت سود و زیان است. در این تحقیق، تجزیه و تحلیل جامعی روی، بررسی تاثیر اهرم مالی و ترکیب هیات مدیره در محافظهکاری حسابداری در شرکتهای پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران انجام گرفت. ترکیب هیات مدیره با استفاده از معیارهای استقلال اعضای هیات مدیره، تعداد اعضای هیات مدیره و دوگانگی وظیفه مدیرعامل سنجش شده است. همچنین برای سنجش محافظهکاری و بررسی تاثیر متغیرهای مستقل بر آن از مدل تعدیل شده باسو توسط خان و واتز(2007) استفاده شد. در این تحقیق اثرات سه متغیر اعم از اندازه شرکت، اهرم مالی و نسبت ارزش بازار به ارزش دفتری سرمایه که انتظار میرفت بر روابط بین متغیرهای مستقل و وابسته اثرگذار باشد کنترل گردید. جامعه مورد مطالعه شامل 72 شرکت فعال در بورس اوراق بهادار تهران میباشد. قلمرو زمانی تحقیق شامل یک دوره پنج ساله بر اساس صورتهای مالی سالهای 1389_ 1385 شرکتهای مورد مطالعه است. جهت آزمون فرضیات از آزمون همبستگی و آزمون رگرسیون خطی چندمتغیره استفاده شده است. در کل نتایج تحقیق حاکی از وجود رابطهی منفی و معنیدار بین استقلال اعضای هیات مدیره و محافظهکاری میباشد ولی بین دوگانگی وظیفه مدیرعامل و تعداد اعضای هیات مدیره با محافظهکاری رابطهی معنیدار مشاهده نگردید.
Conservatism has emerged as one of the practical principles in the development of accounting standards. In recognizing profits and losses, accountants desire more validity for good news (profits) than for bad news (losses). Accordingly, conservatism is the product of asymmetry in the income statement verification. In this research, a comprehensive investigation is conducted on the impact of financial leverage and the composition of the board of directors (the board) on accounting conservatism in firms listed on the Tehran Stock Exchange (TSE). Board combination was examined using board independence criteria, board size, and CEO duality. Moreover, to measure conservatism and the effects of independent variables on it, Basu’s model (Default-Adjusted-Basu) modified by Khan and Watts (2007) was used. In this research, the impacts of variables which were expected to have an influence on the relationship between independent and dependent variables, namely firm size, financial leverage, and the price/book ratio, were controlled. A number of 72 firms listed on the TSE constituted the population of the study and were studied based on their financial statements for the period 2006-2010. To test the hypotheses, correlation test and multivariate regression analysis were used. In general, the results are indicative of a significant relationship between board independence and accounting conservatism but there is no significant relationship between CEO duality and board size with conservatism.
خلاصه ماشینی:
"در این تحقیق، تجزیه و تحلیل جامعی روی، بررسی تاثیر اهرم مالی و ترکیب هیات مدیره در محافظه¬کاری حسابداری در شرکت¬های پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران انجام گرفت.
یافته¬¬های این تحقیق در خصوص ارتباط بین محافظه¬کاری و نظام راهبر¬ی شرکتی بیانگر وجود رابطه مثبت بین درصد مالکیت نهادی سهام و درصد اعضای غیر¬موظف هیات مدیره و رابطه منفی بین تفکیک وظایف رئیس هیات مدیره از مدیرعامل با محافظه¬کاری در شرکت¬های بورس اوراق بهادار تهران بوده است.
در این تحقیق نیز با استفاده از مدل زیر که بر¬گرفته از معیار عدم تقارن زمانی سود یک دورای (مدل باسو) و معیار عدم تقارن زمانی چند دوره¬ای (مدل رویچوداری و واتز) است، رابطه¬ی بین اهرم مالی و ترکیب هیات مدیره در محافظه¬کاری مورد بررسی قرار می¬گیرد.
2. نتایج به دست آمده از تحقیق نشان داد که بین درصد اعضای غیر موظف هیات مدیره (استقلال اعضای هیات مدیره) و محافظه¬کاری رابطه منفی معنادار وجود دارد، که این امر می¬تواند نشان¬دهنده¬ی عدم آشنایی این اعضا با نقش مهم نظارتی خود بر عملکرد مدیریت و نبود نقش موثر آن¬ها در بهبود کیفیت گزارشگری مالی باشد، لذا پیشنهاد می¬شود این اعضا با وظایف و نقش خود بیشتر آشنا شوند تا بتوانند نقش موثری را در امر حاکمیت شرکت¬ها ایفا کنند."