چکیده:
مدلسازی عامل بنیان تکنیک محاسباتی نوظهوری است که امکان شبیهسازی سیستمهای پیچیده اقتصادی از جمله شبکه بانکی را با رویکرد پایین به بالا میسر میسازد. در مقاله پیشرو شبکه بانکی کشور با الگوی مدلسازی چند عاملی هوشمند شبیهسازی شده است که این عوامل بر اساس الگوی یادگیری تطبیقی رفتار میکنند. این مدلسازی با هدف بررسی و ارزیابی تأثیر سیاستهای نظارتی بر بازار بین بانکی و بر اساس دادههای ترازنامهای 25 بانک عضو بازار بین بانکی در سالهای 1397-1385 صورت گرفته است. برای ارزیابی تأثیر سیاست نظارتی سناریوی وجود مرکز پایش تسویه به منظور عامل کاهش عدم پرداختها در بازار بین بانکی توسط بانکها بررسی شده است. با توجه به اینکه عوامل در این شبیهسازی یادگیرنده هستند، نتایج حاصل هم تأثیر مستقیم مقررات بر بازار بین بانکی و هم تأثیر غیرمستقیم آنها از طریق تغییر استراتژیهای تطبیقی عوامل را نشان میدهند. بر اساس نتایج این پژوهش نظارت بر بازار بین بانکی از طریق مرکز پایش تسویه موجب رفع مشکل عدم تقارن اطلاعات در بازار بین بانکی و در نتیجه کاهش سرایت مالی و افزایش ثبات و پایداری سیستم میشود.
agent-based modeling is an emerging computational technique that makes it possible to simulate complex economic systems, including the banking network, with a bottom-up approach. In this paper, the country's banking network is simulated with an intelligent multi-agent modeling model and indicates that these agents behave based on the adaptive learning. This modeling has been done with the aim of examining and evaluating the impact of regulatory policies on the interbank market and based on the balance sheet data of 25 member banks of the interbank market in the years 2006-2019. To assess the impact of regulatory policy, the scenario of having Clearing House to reduce non-payments in the interbank market has been examined. Due to the learning of the agents, in this simulation, the results show the direct and indirect impact of regulations on the interbank market by changing the adaptive strategies of the agents. According to the results of this study, monitoring the interbank market through the Clearing House, solves the problem of information asymmetry in the interbank market and thus reduces financial contagion and increases the stability of the system.
خلاصه ماشینی:
اين مدل سازي با هدف بررسي و ارزيابي تأثير سياست هاي نظارتي بر بازار بين بانکي و بر اساس داده هاي ترازنامه اي ٢٥ بانک عضو بازار بين بانکي در سال هاي ١٣٩٧-١٣٨٥ صورت گرفته است .
براي ارزيابي تأثير سياست نظارتي سناريوي وجود مرکز پايش تسويه به منظور عامل کاهش عدم پرداخت ها در بازار بين بانکي توسط بانک ها بررسي شده است .
بنابراين ، عليرغم اين که بازار بين بانکي ابزاري براي تخصيص کاراي نقدينگي است ، مي تواند در صورت سرايت مالي منجر به احتمال بروز ريسک سيستمي شود؛ يعني ورشکستگي ، نکول و ناتواني در بازپرداخت يک بانک مي تواند به واسطه ارتباطات بين بانکي به ديگر بانک ها نيز سرايت کند (گونزالز آولا٣ و همکاران ، ٢٠١٦، ٨).
اين بررسي رويکرد عامل بنيان را براي ساخت يک سيستم بين بانکي تعاملي استفاده کرده است که شبيه سازي تصميمات ١٩ بانک ويتنامي و ترازنامه هاي آن ها را ارائه ميدهد.
با استفاده از اين شبيه سازي ، تأثير يکي از مقررات نظارتي احتياطي الزامي براي اين بازار به صورت وجود مرکزي در سيستم بين بانکي جهت بررسي ريسک بانک ها با هدف کاهش نکول وام هاي بين بانکي و کاهش عدم پرداخت ها در معاملات بازار بين بانکي ارزيابي شده است .
(2018) Interbank Contagion: An Agent-Based Model for Vietnam Banking System.
Journal of Financial Economics, Elsevier, 126(2), pp.
“Systemic risk of the global banking system-an agent- based network model approach”.
“How the interbank market becomes systemically dangerous: An agent-based network model of financial distress propagation”.
Klinger (2019) “Agent-based modeling of systemic risk in the European banking sector”.