Abstract:
هدف این پژوهش تاثیر ریسک کنترل داخلی بر مشکلات نمایندگی می باشد. این پژوهش از لحاظ هدف کاربردی و از لحاظ ماهیت، یک پژوهش توصیفی با تاکید بر روابط همبستگی است. داده های مورد نیاز جهت محاسبه متغیرهای پژوهش، از بانک اطلاعاتی «ره آورد نوین» استخراج شده است. به منظور نیل به این هدف ۹۴۵ سال-شرکت (۱۳۵ شرکت برای هفت سال) مشاهده جمع آوری شده از گزارشات مالی سالیانه شرکت های پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران در طی دوره زمانی ۱۳۹۲ تا ۱۳۹۸ مورد آزمون قرار گرفته اند. جهت آزمون فرضیه های پژوهش از مدل های رگرسیونی استفاده گردید. با استفاده از داده های ترکیبی می توان به دو روش، مدل های رگرسیونی را تخمین زد (تلفیقی و پانل). به منظور تعیین روش تخمین از آزمون F لیمر استفاده گردید و در صورت استفاده از روش پانل، می توان به یکی از دو صورت مدل اثرات ثابت و اثرات تصادفی انجام گیرد که به منظور تشخیص نوع مدل، از آزمون هاسمن استفاده گردید. یافته های پژوهش نشان می دهد ریسک کنترل داخلی بر مشکلات نمایندگی تاثیر مثبت و معناداری دارد.
The purpose of this study is the effect of internal control risk on agency problems. This study is a descriptive study in terms of applied purpose and in terms of nature with emphasis on correlation relations. The data required to calculate the research variables have been extracted from the "Rahavard Novin" database. In order to achieve this goal, 945 year-companies (135 companies for seven years) observations collected from the annual financial reports of companies listed on the Tehran Stock Exchange during the period 2012 to 2018 have been tested. To test the hypothesis Research regression models were used. Using composite data, regression models can be estimated in two ways (combined and panel). In order to determine the estimation method, F-Limer test was used and if the panel method is used, one of the two forms of fixed effects and random effects model can be performed. In order to determine the type of model, Hausman test was used. Findings show that internal control risk related to and unrelated to financial reporting has a positive and significant effect on agency problems.
Machine summary:
-Sarbanes-Oxley Act (SOX) - Dey - Jensen and Meckling در بحث هزینه ی نمایندگی، جنسن و مکلینگ (1976) استدلال می کنند که یک رویکر د برای کاهش هزینه های نمایندگی بکارگیری حسابرسان مستقل، کمیته حسابرسی است.
با توجه به مطالب بیان شده، پژوهش حاضر در پی پاسخی به این سؤال است که ریسک کنترلی داخلی بر مشکلات نمایندگی شرکت های پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران چه تأثیری دارد؟ 2.
براي بررسی این موضوع ازداده های 134 شرکت پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران در بازه زمانی 1386 تا 1393 استفاده شده است نتایج پژوهش نشان می دهد که ضعف هاي کنترل داخلی موجودي ها بر عملکرد شرکت تأثیر معنی داري دارد.
همچنین نتایج نشان می دهد که کیفیت گزارشگری مالی بر ارتباط بین هزینه های نمایندگی و سلب منافع سهامداران اقلیت شرکت ها، تاثیر معنادار و منفی دارد.
internal control over financail reporting (icfr) پیشینه خارجی آموا و همکاران 1 (2018) در پژوهشی به بررسی رابطه بین ضعف کنترل داخلی ومدیریت سود واقعی پرداختند بدین منظور از داده های مربوط به 1824 شرکت تولیدی در بازه زمانی 2004 تا 2011 استفاده کردند و برای مدیریت سود واقعی از معیارهای جریان وجه نقد عملیاتی غیرعادی، هزینه هایاختیاری غیر عادی و هزینه های تولید غیر عادی استفاده کردند.
شووبل (2019) در پژوهشی با عنوان «تأثیر مکانیسم های راهبری شرکتی داخلی و خارجی بر هزینه های نمایندگی» از طریق تحلیل اطلاعات شرکت های پذیرفته شده در بورس فرانکفورت در طی دوره زمانی 2006 تا 2011 به این نتیجه رسید که موسسه حسابرسی متخصص در صنعت، موسسه حسابرسی بزرگ، حق الزحمه حسابرسی غیر عادی، مالکیت مدیریتی و پاداش مدیریت بر سطح هزینه های نمایندگی شرکت تأثیر منفی و معناداری دارند.