Abstract:
هدف از انجام تحقیق حاضر طراحی الگوی بهینه سازی سبد اعتباری در صنعت بانکداری با استفاده از الگوریتم فرا ابتکاری می باشد . ریسک یکی از مفاهیم پایه ای در بازارهای مالی می باشد که از پیچیدگی خاصی برخوردار است. با توجه به عدم وجود تصویر دقیق از تحقق ریسک، بازارهای مالی نیازمند رویکردهای کنترل و مدیریت ریسک هستند. تحقیق حاضر از لحاظ جمع آوری اطلاعات در زمره تحقیقات توصیفی پیمایشی و از لحاظ هدف از نوع کاربردی است . جامعه آماری تحقیق شامل کلیه پرونده های تسهیلاتی 10 سال اخیر و هچنین صورت وضعیت های مالی شعب بانک انصار وابسته به بانک سپه میباشد که به روش سرشماری انتخاب شدند . معیارهای ریسک استفاده شده در مدل ها عبارتند از : ارزش در معرض خطر فازی، قدرمطلق انحرافات روبه پایین فازی و نیم آنتروپی. مدل های پژوهش با استفاده از الگوریتم بهینه سازی ازدحام ذرات چند هدفه اجرا شد. نرمافزار مورد استفاده در اجرای تحقیق نرم افزار متلب می باشد. نتایج تحقیق نشان می دهد عملکرد مدل میانگین – ارزش در معرض خطر فازی نسبت به دو مدل دیگر در ارزیابی پرتفوهای بهینه بهتر است . بنابراین استفاده از مدل فوق در بهینه سازی سبداعتباری پیشنهاد می شود .
The purpose of this study is to design a credit portfolio optimization model in the banking industry using a meta-innovative algorithm. Risk is one of the basic concepts in financial markets that has a certain complexity. Due to the lack of a clear picture of risk realization, financial markets need risk control and management approaches. The present study is a descriptive survey in terms of data collection and applied in terms of purpose. The statistical population of this research includes all facility files of the last 10 years as well as the financial statements of Ansar Bank branches affiliated to Sepah Bank, which were selected by census method. The risk criteria used in the models are: fuzzy risk value, absolute value of fuzzy downward deviations and half entropy. Research models were implemented using multi-objective particle swarm optimization algorithm. The software used in conducting research is MATLAB software. The results show that the performance of the fuzzy risk-averaged model is better than the other two models in evaluating optimal portfolios. Therefore, the use of the above model in credit basket optimization is recommended.
Machine summary:
در اين پژوهش در مرحله اول به شناسايي و اندازه گيري معيارهاي ريسک و همچنين نرخ بازده تسهيلات اعطايي پرداخته و در مرحله بعد به دنبال طراحي مدل بهينه سازي سبد اعتباري با استفاده از الگوريتم فرا ابتکاري تجمع ذرات چند هدفه با معيارهاي ريسک اعتباري خواهيم بود.
لازم به ذکر ميباشد که پارامترهاي موجود در اين پژوهش مانند نرخ بازده تسهيلات ، ريسک هاي شناسايي شده اعتباري بر اساس نظريه اعتبار فازي مثلثي بوده و همچنين محدوديت هاي حداقل درجه تنوع پذيري پرتفوي تسهيلات ، حداقل و حداکثر ميزان بکارگيري داراييها در نوع تسهيلات پرداختي، در نظر گرفتن هزينه هاي ايجاد و نگهداري داراييها در قالب هزينه هاي عام و خاص و همچنين تخصيص بخشي از منابع به داراييهاي بدون ريسک در طراحي مدل در نظر گرفته شده است .
جهت آشنائي بيشتر با موضوع مورد نظر در اين قسمت به توضيح کليدواژگان و متغيرهاي تحقيق مي پردازيم : معيارهاي سنجش پراکندگي راکفلر و همکاران (٢٠٠٦) چهار خاصيت ذيل را به عنوان يک معيار پراکندگي١ براي سنجه هاي 212 متفاوتي که براي سنجش و اندازه گيري ريسک داراييهاي سرمايه گذاران به کار گرفته ميشود، معرفي نمود (١٧) .
, B٢ , B١ رابطه زير وجود داشته باشد: ൝ሩ{∈}ൡ=1 ≤≤ {∈} ୀଵ مفهوم ريسک اعتباري ريسک اعتباري را ميتوان بدين صورت تعريف کرد: احتمال تعويق ، مشکوک شدن وصول يا عدم وصول تسهيلات ارائه شده به مشتريان به نحويکه قرض کننده وجه ، قادر به پرداخت اصل و فرع وام خود طبق شرايط مندرج در قرارداد نمي باشد و اين امر موجب ايجاد مشکلاتي در گردش وجوه نقد بانک گردد(١).
Portfolio Selection, The Journal of Finance, 7 (1) , 77- 91.